今日投资：建筑材料排名逐步上升
(联合电讯/上海)--上周,摩托车制造升至行业排行首位；广播和有线电视退居第2名；药品批发与零售、影视音像、医疗设备、家用电器、网络设备、轮胎橡胶(资讯,行情)、半导体产品、汽车制造排名分别位居第3至第10名。周期性行业排名低位徘徊,其板块个股表现继续呈现相对弱势。天相投顾表示,未来摩托车行业的投资看点主要在企业之间的兼并重组以及龙头企业的技术优势上,宗申动力(001696,股吧)和中国嘉陵(600877,股吧)值得重点关注。
医药排名位居前列,上周药品批发与零售、医疗设备和制药分别排名第3、第5和第12名。2009年医药行业数据靓丽,2010年行业迈入新的征程。数据显示,今年以来医药板块跑赢沪深300指数。国信证券表示,未来10年是医药行业黄金发展时期,已在各细分领域建立龙头地位的上市公司是稀缺资源,面临历史性发展机遇。他们指出,“长期进攻、阶段性防御”是未来10年医药行业投资最佳策略,建议超配。优质公司走势必然是螺旋式上升,不断以时间换空间,中长期持有将获得可观的复合收益率。在确定性增长的情况下,获取绝对收益的时间和幅度,取决于个股成长性差异+买入时的估值水平+持有时间。由于医药/医疗细分领域繁多,这意味着投资者可关注的投资标非唯一而是有“一批”,他们提出具体配置思路:①新进医保目录产品放量、基本药物目录独家品种量增价涨:天士力(600535,股吧)、中恒集团(600252,股吧)、云南白药(000538,股吧)、东阿阿胶(000423,股吧)、康缘药业(600557,股吧)、三九医药(000999,股吧)、马应龙(600993,股吧)、千金药业(600479,股吧)；②受益公卫:天坛生物(600161,股吧)、华兰生物(002007,股吧)、科华生物(002022,股吧)；③化学药专科领域和产业升级:恒瑞医药(600276,股吧)、华东医药(000963,股吧)、海正药业(600267,股吧)；④国企转折:哈药股份(600664,股吧)、广州药业(600332,股吧)；⑤医药商业集中度提升:国药股份(600511,股吧)、一致药业(000028,股吧)。
汽车制造排名大幅上升,上周排名第10名,较上周提升12名。财政部明确从2010年1月1日起,允许符合条件的车主同时享受汽车以旧换新补贴和1.6升及以下乘用车车辆购置税减征政策。广发证券(000776,股吧)表示,此次允许汽车以旧换新补贴和1.6L及以下乘用车车辆购置税减征政策同时享用,将加快在加快乘用车黄标车报废,从而进一步刺激国内1.6L及以下排量轿车新车市场的需求。从自主品牌与合资品牌同排量的售价来看,双重补贴政策则更有利于自主品牌轿车的发展。他们维持2010年全年行业销量增幅在13%左右的判断,自主品牌在政策的带动下有望进一步提升市场空间,维持行业买入的评级。重点关注自主品牌轿车业务逐步步入上升通道的长安汽车(000625,股吧)、江淮汽车(600418,股吧)以及一汽轿车(000800,股吧)。
一个月来建材行业排名逐渐上升,建筑材料排名由一个月前的第31名上升至第22名；建筑原材料有一个月前的第67名上升至第54名。2009年受四万亿投资政策的拉动,建材行业呈现较快增长。由于房地产调控政策影响,致使行业需求受到冲击,然而2010年1月31日中央“一号文件”提出的“建材下乡”政策则有望提升行业需求。根据中国水泥协会《扩大建材下乡政策及实施建议(初稿)》中透露出的初步补贴方案,“建材下乡”可能申请的财政补贴资金达1000亿元,为期3年,从补贴额度和刺激力度上都远远超过了汽车下乡和家电下乡。光大证券(601788,股吧)表示,由于目前行业绝对和相对PE水平低位；基建投资高位,房地产新开工面积增长和“建材下乡”政策提供新的需求增长点；投资品属性为水泥第一属性,“建材下乡”和区域规划事件刺激市场眼球,他们看好行业今后的发展。东方证券看好东部水泥和受益区域振兴规划的水泥公司以及一体化程度较高的玻璃公司。
一个月来排名持续上涨的行业还包括:汽车制造、建筑材料、啤酒、机场服务、建筑原材料；下跌的包括:应用软件、白酒、非金属材料、纺织品、煤气与液化气、石油钻探设备与服务。